מיטב השתלמות כללי
קרן השתלמות · כללי · מיטב · מספר קרן 880 · נתונים עד ספטמבר 2026
מי שהיו לו ₪100,000 בקרן הזו לפני 5 שנים, יש לו היום
₪148,220
המקום ה-4 מתוך 12 קרנות השתלמות שיש להן נתונים ל-5 שנים. לפי התשואה שהקרן דיווחה לרשות שוק ההון, עד ספטמבר 2026.
מתחילת השנה
+6.9%
ממוצע הקרנות: +6.9%
12 חודשים
+11.0%
ממוצע הקרנות: +10.4%
3 שנים
+44.6%
ממוצע הקרנות: +43.0%
5 שנים
+48.2%
ממוצע הקרנות: +45.8%
איפה הכסף מושקע · נכון ל-30.6.2026
50% בחו"ל · 48% במניות
הגדולות: הלוואות עמיתים אמן 151, ממשל צמודה 1131, ממשל שקלית 0829
כמה היה גדל ₪100,000
מאוקטובר 2021 ועד ספטמבר 2026, ₪100,000 במיטב הפכו ל-₪148,215. כמעט אותו דבר כמו בכלל.
לפי התשואות שהקרנות דיווחו. כל הקווים מתחילים מ-₪100,000 באותו חודש.
רשימת הנכסים · רבעון 2 של 2026
איפה הכסף שלכם מושקע
כל רבעון מיטב מפרסמת רשימה של כל נכס שהמסלול מחזיק. כך הוא נראה ב-30.6.2026, עם ₪35.6 מיליארד של חוסכים.
חשיפה לחו"ל
50%
כולל דרך קרנות סל וחוזים, לפי הדיווח החודשי
חשיפה למניות
48%
לפי הדיווח החודשי לרשות
לא נסחר בבורסה
23%
השווי מוערך, לא נקבע במסחר
מזומן ופיקדונות
3%
מכל ₪100 שלכם
- אג"ח והלוואות לחברותהלוואות לחברות, דרך הבורסה או ישירות (כולל משכנתאות והלוואות לא סחירות).₪26
- קרנות סל וקרנות נאמנותקרנות שמחזיקות בעצמן הרבה מניות או אג"ח, למשל קרן שעוקבת אחרי מדד.₪19
- אג"ח של מדינותהלוואות למדינת ישראל או לממשלות אחרות, שנסחרות בבורסה.₪19
- מניות בבורסהמניות של חברות שנסחרות בבורסה, בישראל ובעולם.₪18
- השקעות פרטיותקרנות השקעה פרטיות ומניות של חברות שלא נסחרות בבורסה. השווי שלהן מוערך, לא נקבע במסחר.₪13
- מזומן ופיקדונותכסף בבנק ובפיקדונות.₪3
- נגזרים ואחרחוזים עתידיים, אופציות, חובות פתוחים, ובקרנות הפנסיה הוותיקות גם שורה גדולה של "נכסים אחרים".₪2
- נדל"ןבניינים ונכסים שהקופה מחזיקה ישירות.₪0
הערכת השווי הוותיקה ביותר בנכסים הלא סחירים היא מ-31.1.2012: נחושתן השקעות 1. כ-0.1% מהמסלול בנכסים שהשווי שלהם לא עודכן יותר משנה. זה מקובל בנכסים כאלה, אבל המחיר האמיתי ייקבע רק כשימכרו אותם.
התחייבויות שעוד לא נמשכו: המסלול התחייב להשקיע עוד ₪1.6 מיליארד (כ-4.4% ממנו) בקרנות השקעה פרטיות, כשהן יבקשו את הכסף. בינתיים הכסף מושקע בנכסים אחרים.
הנדל"ן של המסלול: 1 נכסים, פחות מ-0.1%
- נכס חדרה - נדלן מניברחוב גורדון 10 פינת שד' רוטשילד , חדרה · מגורים (כולל דיור מוגן) · הערכה מ-15.6.20260.05%
למי התחייבו הכי הרבה כסף שעוד לא נמשך
- Arrow Credit Opportunities III SCSp₪69 מיליון
- Monarch Capital Partners CB VII L.P₪64 מיליון
- Triton Fund 6 SCSp₪51 מיליון
- Pantheon Credit Secondaries Opport III₪43 מיליון
- Pantheon Global Co Investment VI₪41 מיליון
- Nuveen Private Capital SL S.C.A. SICAV-R₪38 מיליון
15 ההחזקות הגדולות
כמה מכל ₪100,000 שלכם יושב בכל אחת. ניירות ערך בלבד: מזומן, פיקדונות, נגזרים ואג"ח מיועדות לא ברשימה. קרן סל נספרת כהחזקה אחת, בלי לפרק אותה למניות שבתוכה.
- 1הלוואות עמיתים אמן 151הלוואה · ישראל · לא סחיר · שווי מ-30.6.2026₪3,6703.67%
- 2ממשל צמודה 1131אג"ח מדינה · ישראל · מדינת ישראל₪3,4563.46%
- 3ממשל שקלית 0829אג"ח מדינה · ישראל · מדינת ישראל₪3,3893.39%
- 4ממשל שקלית 0229אג"ח מדינה · ישראל · מדינת ישראל₪1,7771.78%
- 5Vanguard S&P 500 ETFקרן סל · חו"ל · Vanguard S 500 ETF₪1,7191.72%
- 6ממשל צמודה 0529אג"ח מדינה · ישראל · מדינת ישראל₪1,6071.61%
- 7לאומימניה · ישראל · בנק לאומי לישראל₪1,3961.40%
- 8INVESCO NASDAQ 100 ETFקרן סל · חו"ל · Invesco₪1,3351.34%
- 9Amundi MSCI Emerging Markets II ETFקרן סל · חו"ל · AMUNDI INVESTMENT SOLUTIONS₪1,0711.07%
- 10פועליםמניה · ישראל · בנק הפועלים₪1,0381.04%
- 11SPDR S&P 500 ETF Trustקרן סל · חו"ל · מי עוד מחזיק₪9840.98%
- 12ממשל שקלית 1035אג"ח מדינה · ישראל · מדינת ישראל₪9820.98%
- 13ממשל צמודה 1028אג"ח מדינה · ישראל · מדינת ישראל₪7980.80%
- 14ממשל צמוד 0545אג"ח מדינה · ישראל · מדינת ישראל₪7700.77%
- 15הראל סל (4A) תא 125קרן סל · ישראל · הראל קרנות נאמנות₪7260.73%
עלויות שלא רואים בדמי הניהול
בשנת 2025, מעבר לדמי הניהול, ירדו מהמסלול עוד 0.23% על עמלות קנייה ומכירה, שמירת ניירות ערך ודמי ניהול לקרנות ולמנהלים חיצוניים. על ₪100,000 זה כ-₪231 בשנה, בנוסף לדמי הניהול (ממוצע כל החוסכים במסלול: 0.60% מהחיסכון). כ-81% מהסכום הלך לגופים חיצוניים שמנהלים חלק מהכסף.
ההוצאות הישירות בכל המסלולים ←מקור: מיטב · רשימת נכסים ברמת הנכס הבודד · 30.6.2026 · דוח הוצאות ישירות 2025 · החשיפות: הדיווח החודשי לרשות שוק ההון. האחוזים חושבו מהשווי של כל נכס בקובץ. אג"ח מיועדות נספרות לפי עלות מתואמת, כמו בדוחות. איך לקרוא את זה
הצהרת מדיניות השקעה · 2026
מה הקרן התחייבה להשקיע ב-2026
פעם בשנה כל גוף מנהל חייב להצהיר מראש איך הוא מתכנן להשקיע את הכסף בכל מסלול: כמה במניות, כמה באג"ח וכן הלאה. במהלך השנה הוא רשאי לסטות מהתכנון רק בתוך הטווח שהצהיר עליו.
לפי אפיק השקעה
- מניות: הוצהר 45%, מותר בין 39% ל-51%, בסוף 2025: 46.0%, היום: 48.2%
אג"ח ממשלתי · יחד 20%
- ממשלתי ישראל: הוצהר 17%, מותר בין 12% ל-22%, בסוף 2025: 18.1%
- ממשלתי זר: הוצהר 3%, מותר בין -1% ל-8%, בסוף 2025: 1.9%
אג"ח קונצרני · יחד 27%
- קונצרני סחיר: הוצהר 20%, מותר בין 14% ל-26%, בסוף 2025: 18.5%
- קונצרני לא סחיר: הוצהר 7%, מותר בין 1% ל-13%, בסוף 2025: 6.9%
אחר, מזומן ולא סחיר · יחד 16%
- הלוואות לעמיתים: הוצהר 4%, מותר בין 0% ל-9%, בסוף 2025: 3.8%
- קרנות השקעה: הוצהר 4%, מותר בין 0% ל-9%, בסוף 2025: 3.9%
- תשתיות וקרנות תשתיות: הוצהר 4%, מותר בין 0% ל-9%, בסוף 2025: 3.5%
- נדל"ן וקרנות נדל"ן: הוצהר 4%, מותר בין 0% ל-9%, בסוף 2025: 3.5%
- אחר: הוצהר 0%, מותר בין 0% ל-5%, בסוף 2025: 0.2%
האפיקים מסתכמים ב-108% ולא ב-100%, כי ההצהרה נמדדת לפי חשיפה: חוזים (נגזרים) מוסיפים חשיפה מעבר לכסף עצמו.
חשיפות שחוצות את כל התיק
כמה מכל הכסף, מכל האפיקים יחד, צמוד למטבע זר. לכן זה לא חלק מה-100%.
- מטח: הוצהר 19%, מותר בין 13% ל-25%, בסוף 2025: 17.9%, היום: 20.0%
על "היום": מהדיווח החודשי לרשות שוק ההון (ספטמבר 2026). שם החשיפה מחושבת אחרת מההצהרה (למשל, מה נחשב מניה ואיך נספרים נגזרים), ולכן זו השוואה לכיוון כללי בלבד, לא בדיקה אם הגוף עומד בהצהרה.
תקרת דמי ניהול חיצוניים ל-2026: עד 0.24% בשנה מהנכסים. אלה עמלות שהמסלול משלם מכספי החוסכים לקרנות סל, קרנות נאמנות, קרנות השקעה ומנהלים חיצוניים, מעבר לדמי הניהול שאתם רואים בדוח.
מדדי הייחוס שהחברה בחרה לכל אפיק
מדד ייחוס הוא הסרגל שמולו החברה מודדת את עצמה באפיק. כך הוא מופיע בקובץ:
- מניות: מדד ת"א 125 - 30% MSCI ACWI - 70%
- ממשלתי ישראל: מדד ממשלתי כללי
- ממשלתי זר: U.S. 10 Year Treasury
- קונצרני סחיר: מדד קונצרני כללי - 75% 25% - Barclays Global Aggregate Corporate Bond Index
- קונצרני לא סחיר: מדד קונצרני כללי
- הלוואות לעמיתים: ריבית בנק ישראל +1%
- קרנות השקעה: MSCI AC
- תשתיות וקרנות תשתיות: S&P Global Infrastructure Index
- נדל"ן וקרנות נדל"ן: MSCI World Real Estate Index
- מטח: 75% דולר 25% אירו
מקור: מיטב · הצהרה מראש על מדיניות ההשקעה לשנת 2026 (קובץ החברה). מה זו ההצהרה, ואיך היא בכל המסלולים
דמי ניהול
- מהחיסכון בשנה, ממוצע כל החוסכים:
- 0.60%
זה ממוצע של כל החוסכים במסלול, כולל חוסכים עם סכומים גדולים מאוד שמשלמים פחות. מה שאתם משלמים נקבע לפי גודל החיסכון, ההפקדות והמעסיק, ויכול להיות גבוה מהממוצע.
נבדוק לכם כמה אתם משלמים היום, ומה אפשר לקבל במצב שלכם.
קרנות דומות במסלול
(13 קרנות · הקרן הזו: מקום 5 מתוך 13)| # | ||||||
|---|---|---|---|---|---|---|
| 1 | 0.17% | 13.14% | 46.54% | 48.16% | ||
| 2 | 0.12% | 11.26% | 45.73% | 51.59% | ||
| 3 | -0.14% | 9.12% | 44.80% | 51.11% | ||
| 4 | 0.06% | 11.00% | 44.80% | 47.06% | ||
| 5 | מיטב השתלמות כלליהקרן הזו | 0.04% | 10.96% | 44.63% | 48.22% | |
| 6 | -0.09% | 10.48% | 44.02% | 50.67% | ||
| 7 | -0.43% | 8.86% | 43.84% | 38.97% | ||
| 8 | 0.11% | 11.42% | 42.20% | 45.40% | ||
| 9 | 0.17% | 11.14% | 41.44% | 45.35% | ||
| 10 | -0.24% | 8.38% | 39.79% | 44.67% | ||
| 11 | -0.31% | 8.11% | 39.13% | 35.95% | ||
| 12 | 0.07% | 10.79% | 38.67% | 42.39% | ||
| 13 | -0.14% | - | - | - | ||
| תשואה ממוצעת לקבוצה | -0.05% | 10.39% | 42.97% | 45.79% |
השוואה מבוססת על נתוני כללי · תשואה הממוצעת מחושבת על כל הקרנות במסלול.
בדיקה חינם, בלי התחייבות
רוצים שנבדוק את הקרן שלכם?
השאירו שם וטלפון. סוכן פנסיוני בעל רישיון יחזור אליכם ביום העבודה הקרוב, יסתכל על הדוח השנתי שלכם ויגיד בפשטות מה כדאי לשנות, אם בכלל.
חוזר אליכם: איתי דניאל זכריה
סוכן פנסיוני בעל רישיון, מס' L-00138351
האתר מופעל על ידי ז.א שיווק ומכירות דיגיטליים בע"מ
פרטי הקרן ובמה היא מושקעת
כמה הקרן הזו עשתה לי?
החישוב מתבסס על תשואות עבר ומוצג להמחשה בלבד. תשואת עבר אינה מבטיחה תשואה עתידית, ואין באמור משום ייעוץ, שיווק פנסיוני, שיווק השקעות או המלצה לפעולה.
ניתוח אוטומטי
יחס שארפ של 1.11 - תשואה גבוהה ביחס לתנודתיות בתקופה שנמדדה.
מקום 5 מתוך 12 לפי תשואה מצטברת ל-3 שנים.
ניתוח אוטומטי המבוסס על נתוני עבר, לצורכי מידע והמחשה בלבד. אין בו משום ייעוץ, שיווק פנסיוני, שיווק השקעות או המלצה לפעולה.
פרופיל סיכון
שאלות נפוצות
איך מיטב השתלמות כללי משתווה לכלל השתלמות כללי בתשואה?
במסלול כללי, כלל השתלמות כללי רשמה את התשואה הגבוהה ל-3 שנים (46.54%), לעומת 44.63% במיטב השתלמות כללי. תשואת עבר היא פרמטר אחד בלבד ואינה מעידה על תשואה עתידית. לכל קרן מאפיינים נוספים - רמת סיכון, תמהיל נכסים וגודל - והנתונים מוצגים לצורכי מידע בלבד, ואינם ייעוץ או המלצה.
מה הם דמי הניהול במיטב השתלמות כללי?
בממוצע של כל החוסכים במיטב השתלמות כללי, דמי הניהול מהחיסכון הם 0.60% לשנה. זה ממוצע של כל החוסכים במסלול, כולל חוסכים עם סכומים גדולים מאוד שמשלמים פחות. מה שאתם משלמים נקבע לפי גודל החיסכון, ההפקדות והמעסיק, ויכול להיות גבוה מהממוצע. נבדוק לכם כמה אתם משלמים היום, ומה אפשר לקבל במצב שלכם.
איך עוברים למיטב השתלמות כללי? כמה זמן זה לוקח?
מעבר למיטב השתלמות כללי נעשה באמצעות טופס "ניוד" שמוגש לחברת הביטוח החדשה. החברה החדשה מטפלת בכל התהליך מול החברה הישנה. בדרך כלל המעבר אורך בין 30-60 יום, ללא הפסד כספים או רצף ביטוחי.
האם מיטב השתלמות כללי מתאימה לי?
התאמת קרן תלויה במספר גורמים: גילכם, אופק החיסכון, סבילות לסיכון, והקרנות שכבר ברשותכם. מיטב השתלמות כללי משויכת למסלול מסלול כללי (רמת סיכון 3/5). מומלץ להתייעץ עם איש מקצוע מתאים לפני בחירת קרן.