נבדק ב-23.10.2026 · לפי תקנון כלל פנסיה מקיפה - מהדורת מאי 2026

פנסיה רק על חלק מהחיסכון: להמיר חלק לקצבה ולהשאיר את השאר

התשובה הקצרה

מותר: בקרן פנסיה חדשה אפשר בפרישה להמיר לקצבה רק חלק מהיתרה ולהשאיר את השאר בקרן. על הקצבה חלים הכללים של פנסיונר, ועל מה שנשאר הכללים של עמית. מי שעדיין מבוטח צריך לדעת שתחילת הקצבה מחשבת מחדש את גיל הכיסוי הביטוחי ופותחת אכשרה חדשה לגבי הסכום שהומר.

תקנון כלל פנסיה מקיפה, סעיף 47תקנון כלל פנסיה מקיפה, סעיף 33(א)(4)תקנון כלל פנסיה מקיפה, סעיף 34(ג)(1)

דוגמה במספרים

משה, 64, עדיין עובד ומבוטח בקרן. יש לו 1,000,000 ₪ בקרן, והוא ממיר לקצבה 400,000 ₪ בלבד.

החלק שהומר
400,000 ₪
מקדם ההמרה שלו
200
קצבה חודשית
2,000 ₪ (400,000 חלקי 200)
היתרה שנשארת בקרן
600,000 ₪, ממשיכה להיות מושקעת
גיל הכיסוי הביטוחי
מחושב מחדש לגיל 64
אכשרה לגבי 400,000 ₪
60 חודשים, למוות ממצב רפואי קודם
ההפקדות מהמשכורת
ממשיכות להיכנס לקרן

היתרה, המקדם והקצבה להמחשה. המקדם שלכם תלוי בגיל, במין, בבן הזוג ובבחירות לשאירים ולתקופה מובטחת, והוא בנספח של התקנון.

תקנון כלל פנסיה מקיפה, סעיף 33(א)(4)תקנון כלל פנסיה מקיפה, סעיף 34(ג)(1)תקנון כלל פנסיה מקיפה, סעיף 45תקנון כלל פנסיה מקיפה, סעיף 47תקנון כלל פנסיה מקיפה, סעיף 53

מה עושים עכשיו

  1. מחליטים כמה מהיתרה להמיר, ומציינים את זה בבקשה לקצבה

    בבקשה לקצבת זקנה מציינים מתי מתחילים ומה הבחירות שלכם, ובהן קצבה על חלק מהיתרה. אפשר לבקש מגיל הזכאות המינימלי לקצבת זקנה, ובתנאי שלא מקבלים מהקרן קצבת נכות. אחרי שהקצבה הראשונה שולמה אי אפשר לשנות את הבחירות.

    תקנון כלל פנסיה מקיפה, סעיף 42תקנון כלל פנסיה מקיפה, סעיף 43(א)תקנון כלל פנסיה מקיפה, סעיף 43(ו)תקנון כלל פנסיה מקיפה, סעיף 47(א)

  2. מחשבים את הקצבה רק על החלק שממירים

    הקצבה היא החלק שבחרתם להמיר חלקי מקדם ההמרה שלכם. מקדם ההמרה הוא המספר מהטבלה בתקנון שבו מחלקים את החיסכון, לפי גיל, מין ובחירות לשאירים. קצבה על חלק קטן יוצאת קטנה בהתאם.

    איך מחושבת הקצבה ←

    תקנון כלל פנסיה מקיפה, סעיף 45

  3. בודקים שהקצבה החלקית לא נמוכה מקצבת המינימום

    אם הקצבה נמוכה מקצבת המינימום (688.45 ₪ לפי תקנון מור לאפריל 2026), הקרן רשאית לגבות דמי ניהול נוספים של עד 6% מההפרש. מותר לדחות את הקצבה עד שתגיע למינימום.

    תקנון כלל פנסיה מקיפה, סעיף 52(א)תקנון מור פנסיה מקיפה, סעיף 1 (הגדרות)

  4. אם אתם עדיין מבוטחים, בודקים מה קורה לביטוח

    המועד שבו מתחילים לקבל קצבה, גם על חלק מהיתרה, הוא מועד חדש לחישוב גיל הכיסוי הביטוחי, ולכן שיעורי הכיסוי נקבעים מחדש לפי הגיל. אם בגלל זה עלות הביטוח עוברת את התקרה, הקרן שולחת הודעה על הקטנת הכיסוי. בנוסף, קבלת קצבה נחשבת משיכה לעניין אכשרה: לגבי הסכום שהומר מתחילה תקופת אכשרה של 60 חודשים, למוות שנובע ממצב רפואי שהיה לפני כן.

    תקנון כלל פנסיה מקיפה, סעיף 33(א)(4)תקנון כלל פנסיה מקיפה, סעיף 33(ב)תקנון כלל פנסיה מקיפה, סעיף 34(ג)(1)

  5. מחליטים מה עושים עם היתרה שנשארה

    היתרה שנשארה נשארת בקרן, מושקעת ומתעדכנת, ועליה חלים הכללים של עמית. מותר להמשיך להפקיד לקרן גם אחרי שהתחלתם לקבל קצבת זקנה.

    תקנון כלל פנסיה מקיפה, סעיף 47(ב), 53

מה בודקים

הדברים שמשנים את התשובה אצלכם.

אם הכסף שממירים הגיע מקופת גמל להשקעה

קצבה מכספים שהועברו לקרן מקופת גמל להשקעה רק כדי לקבל מהם קצבה לא משנה את גיל הכיסוי ולא נחשבת משיכה לעניין אכשרה. החריג הזה כתוב בתקנונים של כלל, הראל, מיטב, מגדל, אלטשולר שחם, מור, אינפיניטי והפניקס. בתקנון מנורה מבטחים שבדקנו הוא לא מופיע בסעיפים האלה.

תקנון כלל פנסיה מקיפה, סעיף 33(א)(4), 34(ג)(1)תקנון קרן הפנסיה המקיפה מנורה…, סעיף 33.1.4תקנון קרן הפנסיה המקיפה מנורה…, סעיף 34תקנון הפניקס פנסיה מקיפה, סעיף 34(א)(4), 35(ב)

אם אתם עדיין לפני גיל תום הביטוח

הביטוח לנכות ולשאירים נמשך עד גיל תום תקופת הביטוח שבחרתם (60, 62, 64 או 67), ואחריו אתם כמו עמית לא מבוטח. מי שכבר אחרי הגיל הזה, השינויים בביטוח לא נוגעים לו.

תקנון כלל פנסיה מקיפה, סעיף 25

אם הקצבה החלקית מעל הסכום המזערי

סכום הקצבה המזערי (5,306 ₪ לפי תקנון מור לאפריל 2026) קובע כמה מהקצבה מותר להוון. קצבה חלקית קטנה בדרך כלל מתחתיו, ואז אפשרויות ההיוון מצומצמות.

תקנון כלל פנסיה מקיפה, סעיף 51תקנון מור פנסיה מקיפה, סעיף 1 (הגדרות)

מתי זה אחרת

  • הסעיף שמתיר קצבה על חלק מהיתרה זהה בתוכן בתקנונים של כלל, הראל, מנורה מבטחים, מיטב, מגדל, אלטשולר שחם, מור ואינפיניטי (סעיף 47), וגם בהפניקס (סעיף 48). גם הכלל שתחילת קצבה משנה את גיל הכיסוי (סעיף 33, בהפניקס 34) ונחשבת משיכה לעניין אכשרה (סעיף 34(ג), בהפניקס 35(ב)) מופיע בכולם. במנורה מבטחים הנוסח מדבר על "מועד קבלת קצבת זקנה לראשונה" ואין בו את החריג לכספים מקופת גמל להשקעה.
  • התקנון לא קובע מתי ואיך ממירים את היתרה שנשארה. על היתרה חלים כללי העמיתים, ובהם בקשה לקצבת זקנה, ולכן שואלים את הקרן מה התהליך ומה המקדם שיחול אז.
  • בקרן ותיקה (מבטחים, מקפת ועוד) אין יתרה שממירים בחלקים. הקצבה שם היא אחוז מהשכר הקובע לפי הוותק.
  • התקנון לא עוסק במס על הקצבה או על היתרה. את זה בודקים מול רשות המסים.

בדיקה בלי התחייבות

רוצים שנבדוק את זה בשבילכם?

נבדוק איתכם כמה קצבה ייתן כל חלק מהחיסכון, ומה תחילת הקצבה תעשה לביטוח שלכם אם אתם עדיין עובדים. השאירו שם וטלפון, ונחזור אליכם ביום העבודה הקרוב.

חוזר אליכם: איתי דניאל זכריה

סוכן פנסיוני בעל רישיון, מס' L-00138351

האתר מופעל על ידי ז.א שיווק ומכירות דיגיטליים בע"מ

על מה לדבר?
או בוואטסאפלהתקשר

נשתמש בפרטים רק כדי לחזור אליכם בעניין הזה. אפשר לבקש שנמחק אותם בכל רגע. מדיניות הפרטיות

עוד שאלות שאנשים שואלים

אפשר לקבל פנסיה רק על חלק מהכסף בקרן הפנסיה?

כן. התקנון קובע שעמית שפורש רשאי להמיר לקצבה רק חלק מהיתרה ולהשאיר את השאר בקרן כיתרה צבורה.

תקנון כלל פנסיה מקיפה, סעיף 47(א)

אם אקח קצבה חלקית, הביטוח שלי ייפגע?

הביטוח לא נעלם, אבל שני דברים משתנים: גיל הכיסוי מחושב מחדש ליום תחילת הקצבה, ולגבי הסכום שהומר מתחילה אכשרה של 60 חודשים למוות ממצב רפואי קודם. אם העלות עוברת את התקרה, הכיסוי מוקטן ותקבלו הודעה.

תקנון כלל פנסיה מקיפה, סעיף 33(א)(4)תקנון כלל פנסיה מקיפה, סעיף 33(ב)תקנון כלל פנסיה מקיפה, סעיף 34(ג)(1)

אפשר להמשיך להפקיד אחרי שהתחלתי לקבל קצבה?

כן. התקנון מתיר להמשיך להפקיד גם אחרי גיל תום הביטוח, אחרי גיל פרישת חובה, וגם אחרי שהתחלתם לקבל קצבת זקנה.

תקנון כלל פנסיה מקיפה, סעיף 53

אחרי שהתחלתי, אפשר לשנות את החלק שהמרתי?

את הבחירות שבבקשה אי אפשר לשנות אחרי הקצבה הראשונה. היתרה שנשארה היא עניין נפרד, ועליה חלים כללי העמיתים.

תקנון כלל פנסיה מקיפה, סעיף 43(ו), 47(ב)

שאלות קשורות

גיל פנסיה בקרן פנסיה חדשה: אפשר להתחיל מגיל 60בקרן פנסיה חדשה אפשר להתחיל לקבל קצבת זקנה מגיל הזכאות המינימלי, שהוא גיל פרישה מוקדמת לפי חוק גיל פרישה: 60 בתקנונים העדכניים. אפשר גם להתחיל בכל מועד מאוחר יותר שבוחרים, ובלבד שלא מקבלים באותו זמן קצבת נכות מהקרן. ככל שמתחילים מוקדם יותר, החיסכון מתחלק במקדם גבוה יותר והקצבה החודשית קטנה.לתשובה ←הפקדה לפנסיה אחרי גיל פרישה: מותר, גם כשכבר מקבלים קצבהכן. בקרן פנסיה חדשה מותר להמשיך להפקיד גם אחרי גיל תום תקופת הביטוח או גיל פרישת חובה (67), וגם אחרי שכבר התחלתם לקבל קצבת זקנה. מגיל תום תקופת הביטוח אין יותר ביטוח לנכות ולשאירים, ולכן מההפקדות האלה לא יורדים דמי ביטוח, רק דמי ניהול.לתשובה ←היוון קצבה בקרן פנסיה: כמה מהפנסיה אפשר לקבל בסכום אחדבקרן פנסיה חדשה אפשר להוון, כלומר לקבל בסכום אחד, את כל החלק של הקצבה שמעל סכום הקצבה המזערי (5,306 ₪ לחודש ב-2026), ובחישוב נכנסות גם קצבאות מקופות אחרות ופנסיה תקציבית. מי שהקצבה שלו לא עוברת את הסכום הזה יכול להוון עד 25% ממנה לעד 5 שנים. מבקשים יחד עם הבקשה לקצבה, ואחרי התשלום הראשון אי אפשר לבקש או לחזור בכם.לתשובה ←איך מחשבים פנסיה מקרן פנסיה: החיסכון חלקי מקדם ההמרהבקרן פנסיה חדשה הקצבה החודשית היא החיסכון שלכם ביום שלפני תחילת הקצבה, חלקי מקדם ההמרה. המקדם הוא מספר מטבלה בתקנון, שנקבע לפי הגיל ביום ההתחלה, שנת הלידה, המין, בן הזוג והשיעור שבחרתם לו, ילדים ותקופה מובטחת. למשל, 1,200,000 ₪ חלקי מקדם 200 הם 6,000 ₪ בחודש.לתשובה ←קצבה מזערית 2026 וקצבת מינימום: הסכומים ומה הם קובעיםבפנסיה יש שני סכומים עם שמות דומים. סכום הקצבה המזערי (5,306 ₪ לפי תקנון מור לאפריל 2026) קובע כמה מותר להוון: רק את מה שמעליו. קצבת מינימום (688.45 ₪, שהם 5% מהשכר הממוצע במשק) היא קצבה קטנה מאוד, ומי שהקצבה שלו נמוכה ממנה עלול לשלם דמי ניהול נוספים של עד 6% מההפרש.לתשובה ←מסלול השקעה לפנסיונרים בקרן פנסיה: מה פתוח בכל קרן (כולל הלכה)כשמתחילים לקבל קצבה, הכסף מושקע במסלול של מקבלי קצבה, והתפריט שונה בין הקרנות: מסלול בסיסי יש בכולן, ובאינפיניטי ובהפניקס רק הוא פתוח לפנסיונר חדש. מסלול הלכה לפנסיונרים חדשים יש בהראל, מיטב, מגדל ואלטשולר שחם, ובכלל רק למי שחסך במסלול הלכה. מסלול עוקב מדדים יש בכלל, מנורה מבטחים, מיטב, מגדל, אלטשולר שחם ומור.לתשובה ←

על מה זה מבוסס

כל עובדה בעמוד מסומנת במקור שלה. הנוסח המחייב הוא של המסמך עצמו, ומה שכתוב בו גובר על ההסבר כאן.